Параметры размещения ГК «Элемент»
Группа компания «Элемент» объявила параметры предстоящего первичного размещения акций (IPO) на Санкт-Петербургской бирже. Объем размещения составит 15 млрд руб., доля акций в свободном обращении (free-float) - 13%.
Эмитентом выступит ПАО «Элемент».
Привлеченные средства будут направлены на финансирование программы развития, включая создание новых производств, поддержку запуска новых продуктов в перспективных высокомаржинальных сегментов и экспансию на международные рынки.
Индикативный ценовой диапазон установлен на уровне от 223,6 руб. до 284,4 руб. за лот, включающий 1 тыс. акций. Капитализация компания составит от 90 млрд руб. до 100 млрд руб. (без учета средства, привлеченных в ходе IPO). Итоговая цена будет определена по итогам сбора заявок, который продет с 23 по 29 мая. Торги мая начнутся 30 мая под тикером ELMT.
В ходе размещения будут проданы исключительно акции, выпущенные в рамках дополнительной эмиссии. В течение 30 дней после размещения будет действовать механизм стабилизации рыночных цен, позволяющий продать 15% от объема размещения.
В течение 180 дней после размещения компания и ее основные акционеры берут на себя обязательства не продавать принадлежащие им акции.
Что представляет из себя ГК «Элемент»
ГК «Элемент» создана в 2019 г. путем объединения активов АФК «Система» и госкорпорации «Ростех» в сфере микроэлектроники. В частности, от АФК «Система» в группу «Элемент» был передан зеленоградский микроэлектронный завод «Микрон». Также группа стала совладельцем в «Ангстреме», конкуренте «Микрона».
При создании холдинга структуры АФК «Система» получили в нем 50% плюс одну акцию, структуры «Ростеха» (включая холдинг «Российская электроника») - 50% минус одна акция. У ГК «Элемент» насчитывает девять производственных активов, 10 дизайн-центров и фабрика по корпусированию в Китае.
Финансовые показатели ГК «Элемент»
В 2023 г. выручка ГК «Элемент» выросла на 46% до 35.8 млрд руб. Показатель EBITDA (прибыль до уплаты налогов, процентов по кредитам и расходам на амортизацию) в 2023 г. вырос на 68% и составил 87 млрд руб. Рентабельность по показателю EBITDA составила 24,2%. Чистая прибыль выросла на 93% и составила 5,3 млрд руб. Свободный денежный поток составил 7,2 млрд руб.
Чистый долг на конец 2023 г. составлял 10,9 млрд руб. соотношение чистого долга к EBITDA - 1,3. Капитальные затраты в 2023 г. составили 11,8 млрд руб., из них 6,2 млрд руб. пришлось на государственные субсидии.
По оценкам Kext, в 2023 г. российский рынок микроэлектроники вырос на 38% и составил 289 млрд руб. Среднегодовые темпы роста составляют 15,2% соотвественно, к 2030 г. рынок вырастит до 780 млрд руб. Объем российского производства в 2023 г. вырос на 38% до 59 млрд руб. Доля ГК «Элемент» на рынке составляет 51%.
Поделиться
